После того как биткойн столкнулся со значительным сопротивлением в районе отметки 30 тыс. долл. Дальнейшее движение цены остается неопределенным, поскольку зависит от того, удастся ли ей пробить этот важный уровень или она столкнется с отказом.
Технический анализ
Шаян
Дневной график
Наличие здорового бычьего тренда можно определить, наблюдая за формированием ценой более высоких максимумов и более высоких минимумов. Детальный анализ дневного графика Bitcoin позволяет выявить устойчивую тенденцию к повышению максимумов и минимумов с начала 2023 года. Однако этот восходящий тренд был остановлен, когда цена столкнулась с сильным психологическим сопротивлением в районе отметки 30 тыс. долларов, что привело к длительному периоду консолидации.
С другой стороны, заметная дивергенция между ценой и индикатором RSI свидетельствует о переходе состояния рынка из трендового в более устойчивое. Если давление продаж возобладает, то следующей целью для биткойна станет 100-дневная МА, расположенная в районе уровня $28K.
Тем не менее, прорыв выше зоны сопротивления 30 тыс. долл. может спровоцировать стремительный скачок цены к более высоким уровням сопротивления. Это объясняется наличием значительного количества ордеров buy-stop выше этой критической ценовой области, что может привести к возникновению короткого сжатия.
Четырехчасовой график
На 4-часовом графике видно, что цена биткоина переживает сильное восходящее движение от значимого уровня поддержки $25K, достигая $30K, а также предыдущего крупного максимума свинга.
В дальнейшем цена вошла в коррекционную фазу, характеризующуюся боковым движением цены. При этом цена сформировала восходящий клин, что в целом указывает на возможность разворота. Падение ниже нижней границы клина указывает на возможность разворота в среднесрочной перспективе.
Важно отметить, что уровень сопротивления $30K также обладает значительным психологическим сопротивлением, что повышает вероятность среднесрочного отбоя от этого критического ценового уровня. Однако если отклонение все же произойдет, следующей целью биткойна станет область статической поддержки на уровне $27,5K.
Цепной анализ
Шаян
При оценке стоимости компаний на традиционных фондовых рынках долгое время использовался коэффициент "цена-прибыль" (PE Ratio), который просто сравнивает цену акции компании с ее прибылью на акцию. Высокий коэффициент PE свидетельствует либо о завышенной оценке, либо о быстром росте компании.
Однако возникает вопрос: каков эквивалентный показатель в сфере биткойна? Коэффициент NVT, также известный как отношение стоимости сети к количеству транзакций, напоминает коэффициент PE, используемый на фондовых рынках.
Он определяется путем деления стоимости сети (рыночной стоимости) на ежедневный объем USD, передаваемый через блокчейн. Высокий показатель NVT Ratio для биткойна указывает на то, что стоимость сети превышает стоимость транзакций в платежной сети. Такая ситуация обычно возникает в периоды бурного роста, когда инвесторы воспринимают биткоин как высокодоходную инвестицию, или во время неустойчивых ценовых "пузырей".
Приведенный ниже график иллюстрирует значительный рост показателя NVT, достигший многолетнего максимума. Такое развитие событий свидетельствует об общем "бычьем" настроении на рынке, что может привести к долгосрочному росту цен.
