Несмотря на недавнее небольшое восстановление рынка криптовалют, нельзя отрицать тот факт, что криптоиндустрия столкнулась с большой волатильностью за последние несколько месяцев, о чем свидетельствует общая рыночная капитализация сектора, которая упала с 2,5 триллиона долларов. до 1,18 триллиона долларов за 45 дней в начале этого года.

Однако, несмотря на все эти взлеты и падения, в 2021 году в это быстро развивающееся пространство по-прежнему будет поступать все больше капитала. Например, отчеты показывают, что только за первую половину года фонды венчурного капитала (ВК) вложили 17 миллиардов долларов в различные стартапы и компании, связанные с криптовалютой.

Для сравнения: вышеупомянутая цифра является наиболее очевидной за любой отдельный год и почти равна общей сумме, собранной за все предыдущие годы вместе взятые. Джонни Лю, генеральный директор криптовалютной биржи Kucoin, сказал Cointelegraph: «Инвесторы на ранней стадии криптовалюты уже достигли прибыльности и имеют глубокое понимание правил развития рынка. Это ключевая причина, по которой они готовы инвестировать, несмотря на рыночные колебания. . "

Лю далее высказал мнение, что традиционным инвесторам криптоиндустрия позволяет им получать более высокую прибыль за более короткий цикл, сославшись на волатильность биткойнов (BTC) в качестве примера того же. «Когда рынок подвержен волатильности, это лучшее время для инвестирования, и инвесторы извлекут из этого прибыль».

Присмотритесь к цифрам

Значительная часть вышеупомянутой цифры в 17 миллиардов долларов приходится на одну сделку, в ходе которой новая биржа криптовалют под названием Bullish привлекла 10 миллиардов долларов наличными и цифровыми активами после первоначальной инъекции Block. Одна из 100 миллионов долларов, 164 000 BTC и 20 миллионов токенов EOS. . Block.one привел к привлечению капитала вместе с Питером Тилем, Аланом Ховардом, Galaxy Digital и другими инвесторами.

Фактически, одной этой сделки было бы достаточно, чтобы сделать 2021 год самым крупным годом для венчурных инвестиций в криптопространство, но если бы этого было недостаточно, оставшиеся 7,2 миллиарда долларов составили бы 2021 год с рекордом 2018 года в 7,4 доллара. миллиардов, что еще более впечатляет, если учесть, что до конца года осталось еще пять месяцев.

По этому поводу Игнеус Терренус, руководитель отдела коммуникаций по обмену криптовалютой Bybit, сказал Cointelegraph, что эти цифры на самом деле не удивительны, поскольку венчурные капиталисты известны своим ненасытным аппетитом к риску: «Венчурные капиталисты используют относительно обильный и взаимозаменяемый ресурс, то есть душу населения - задействовать что-то гораздо более редкое и уникальное, а именно партнеров и таланты, с которыми они могут вместе построить долгосрочную ценность ».

Более заметная деятельность венчурного капитала

Чуть больше месяца назад венчурная компания Andreessen Horowitz из Кремниевой долины объявила о запуске своего криптофонда в размере 2,2 миллиарда долларов, а представитель компании заявил, что компания «радикально оптимистична» в отношении этого пространства, несмотря на колебания цен. «Мы считаем, что следующую волну компьютерных инноваций будет стимулировать криптовалюта», - заявили партнеры Кэти Хаун и Крис Диксон.

Кроме того, следует отметить, что первый фонд Andreessen, ориентированный на криптовалюту, начал свою деятельность почти три года назад, когда рынок находился на самом низком историческом уровне, тем самым демонстрируя долгосрочную уверенность фирмы в этом вопросе. зарождающаяся промышленность.

Аналогичным образом Fireblocks, поставщик инфраструктуры для цифровых активов, сообщил, что ему удалось привлечь 310 миллионов долларов в рамках раунда финансирования серии D, в результате чего общая оценка компании составила колоссальные 2 миллиарда долларов за период менее шести месяцев. . Организаторами сбора средств выступили такие институциональные гиганты, как Sequoia Capital, Stripes и венчурное подразделение старейшего банка Таиланда, Siam Commercial Bank.

Solana, проект, который стремится обеспечить высокий уровень масштабируемости и скорости транзакций, также недавно объявил о завершении частной продажи токенов на сумму 314,15 миллиона долларов, что сделало девятизначную сумму четвертым по величине мероприятием по сбору средств в истории криптоиндустрии. Среди инвесторов компании Polychain Capital, Alameda Research и Blockchange Ventures.

Криптовалютная биржа FTX также недавно закрыла раунд финансирования в размере 900 миллионов долларов, в котором приняли участие 60 участников, включая Softbank, Sequoia Capital, Coinbase Ventures, Multicoin, VanEck и семью Пола Тюдора Джонса. В результате оценка торговой платформы выросла до 18 миллиардов долларов с 1,2 миллиарда долларов всего год назад, что делает ее одной из крупнейших криптовалютных компаний в мире.

Наконец, Dapper Labs, команда CryptoKitties и NBA Top Shot, в марте получила около 305 миллионов долларов нового финансирования от ряда прошлых и настоящих звезд НБА, включая таких как Майкл Джордан, Кевин Дюрант и Алекс Карузо, и других инвесторов, включая The Группа Чернин и венчурный фонд Уилла Смита Dreamers VC. После закрытия этого последнего раунда финансирования Dapper Labs, как сообщается, теперь имеет оценку в 2,6 миллиарда долларов.

Поступает ли больше институциональных денег?

Чтобы лучше понять, будет ли в криптопространстве и дальше поступать больше капитала, Cointelegraph обратился к Антони Тренчеву, управляющему партнеру Nexo, поставщика услуг цифровых активов. По его мнению, сектор криптофинансирования обладает огромным неиспользованным потенциалом, особенно с цифровыми валютами, обеспечивающими беспрецедентный уровень участия для малообеспеченных. Добавил он:

«Сделки, которые мы наблюдаем прямо сейчас, - например, Fireblocks, раскупающая 310 миллионов долларов, SoftBank, инвестирующая 200 миллионов долларов в бразильскую криптовалютную биржу Mercado Bitcoin, - заключаются управляющими деньгами на миллиард долларов после месяцев обсуждений в совете директоров и в результате долгосрочных стратегических решений. а не сиюминутное суждение ".

Мало того, финтех-фирмы в настоящее время, похоже, имеют беспрецедентную возможность расширять свою существующую клиентскую базу, предлагая современные продукты и услуги, которые действительно нужны пользователям и компаниям, особенно те, которые могут служить хеджированием от инфляции, опасения по поводу которой усиливаются. горизонт по всему миру.

Саймон Ким, генеральный директор Hashed, венчурного фонда на ранней стадии, считает, что венчурные капиталисты только сейчас начинают понимать внутреннюю ценность криптопроектов, поскольку было трудно оправдать цену токенов, которые большинство блокчейн-проектов создали в последние годы:

«Ethereum облегчает миллионы транзакций с помощью многочисленных сервисов DeFi, метавселенных игр и сервисов NFT, построенных на основе сети. В настоящее время существует более 20 миллионов активных учетных записей пользователей в месяц, использующих Ethereum. Внутренняя ценность токенов DeFi еще более очевидна, чем Ethereum. или биткойн ".

Он также подчеркнул, что подобно тому, как лидеры ИТ-индустрии, такие как Amazon и Google, росли на фоне пузыря доткомов, многие криптопроекты сегодня имеют прочную основу с подходящей бизнес-моделью и данными. «Вот почему венчурные капиталисты сейчас вкладывают свои деньги в криптопроекты. Теперь они верят, что следующие Google, Amazon и Facebook могут быть найдены в этом пространстве», - сказал Ким, завершая разговор.

В более техническом плане Лю подчеркнул, что рост инвестиций венчурных капиталовложений в значительной степени может быть отнесен на счет растущего числа пользователей, которые, по-видимому, наводнили различные централизованные биржи (Cex) и децентрализованные биржи (DEX) в последние месяцы, добавив: «Некоторые популярные DEX, такие как Uniswap и PancakeSwap, превысили объем трафика, связанный с некоторыми ведущими Cex».

Что ждет впереди?

Несмотря на пандемию COVID-19, которая привела к некоторому застою в мировой экономике в течение последних полутора лет, отчеты показывают, что глобальное финансирование венчурного капитала в первой половине 2021 года побило все предыдущие рекорды, и теперь этот показатель составляет 288 миллиардов долларов. Это более 100 миллиардов долларов по сравнению с рекордом последнего шестимесячного цикла, установленным во второй половине прошлого года.

Джехан Чу, управляющий партнер Kenetic, венчурной компании, инвестирующей в блокчейн-компании, сказал Cointelegraph, что продолжающийся избыток капитала во всем мире вынуждает инвесторов брать на себя все больший и больший риск в поисках альфы, и, несмотря на сохраняющуюся институциональную неопределенность в отношении будущее криптовалюты, у них нет другого выбора, кроме как инвестировать в космос:

«К счастью, технология блокчейн и криптовалюта превратились из карнавального фрикшоу в неизбежное будущее, поэтому доверие к компаниям, лежащим в основе, находится на рекордно высоком уровне. Кроме того, в руки сконцентрировалось поколение дешевых денег, текущих из печатного станка США. инвесторов. Никогда еще не было так много капитала, а традиционные ворота были разрушены пристрастной политикой и плохим финансовым управлением ».

Управляющий партнер-основатель Borderless Capital Арул Муруган считает, что по мере того, как будет запущено больше приложений, потребуется строить большую инфраструктуру, а по мере создания большей инфраструктуры она будет привлекать еще больше приложений, создавая эффективный цикл, который начался в этом году.

Мало того, он придерживается мнения, что разрыв между традиционными финансами и децентрализованными финансами (DeFi) сокращается, и все больше людей направляются в сторону криптовалютного спектра. Муруган считает: «Сейчас криптовалюта составляет менее 1% традиционных финансов, и люди видят огромные возможности для роста».

Таким образом, по мере приближения все более оцифрованного будущего использование криптотехнологий, вероятно, будет продолжать расти, поэтому логично предположить, что все больше игроков из традиционного финансового пространства будут продолжать свой путь на этот растущий рынок, помогая ему даже расти. дальше.

Источник