Это скорее традиция, чем совпадение: рождественский сезон снова не за горами, и рынок выглядит хорошо для очередного запуска. Биткойн (BTC) вырос до более чем 35 000 долларов в октябре, что стало еще одним рекордным максимумом для 2023 года. Годовое ралли объясняется нетрадиционными рыночными тенденциями, в том числе волнением по поводу заявок на спотовые ETF на биткойны, находящихся на рассмотрении Комиссии по ценным бумагам и биржам.
Если вы, как и я, находитесь в криптопространстве с 2014 года, вы согласитесь, что сезон отпусков вызывает чувство эйфории, особенно в этом году. Кажется, все согласны с тем, что бычий рост уже не за горами, поэтому пришло время внимательно следить за рынком и исследовать уникальные возможности в более чем одной нише, а также обдумать свой подход к торговле.
Обычный рождественский митинг?
Рождественские митинги приносят волнение и радость многим участникам крипто-сцены. Исторически сложилось так, что этот сезон приносит увеличение объемов торговли, значительные движения рынка и скачки цен. Однако в последние годы нарушились общепринятые правила: на динамику рынка повлияли беспрецедентные факторы. Возьмем, к примеру, глобальную пандемию в 2020 году, а также твиты Илона Маска в 2021 и 2022 годах. Криптовалюты взлетели по причинам, которые никто не мог предсказать.
Прогнозирование поведения рынка криптовалют сродни прогнозированию погоды. Это сложная задача. В то время как прошлые годы принесли декабрьские радости, на этот сезон влияют гораздо более сложные факторы, включая изменения в законодательстве и геополитическую напряженность.
Не говоря уже об ETF — впереди биткойн уполовинится
Инвесторы позиционируют себя в ожидании разрешения SEC на создание биткойн-ETF. Теория заключается в том, что ETF привлечет институциональных инвесторов в криптовалюту.
Существует также эйфория, которую принесло на рынок предстоящее событие сокращения биткойнов вдвое. Событие сокращения биткойнов вдвое, запланированное на апрель 2024 года, имеет важное значение. Это связано с ограниченным запасом биткойнов в 21 миллион монет. Высшая криптовалюта выпускается в основном посредством майнинга. Уполовинивание биткойнов относится к механизму, с помощью которого количество новых биткойнов, создаваемых в каждом блоке, уменьшается на 50%. Это происходит каждые 210 000 блоков (или примерно каждые четыре года). Сокращение вдвое гарантирует, что Биткойн останется дефицитным и очень востребованным активом.
БИТКОИН до 100 тысяч долларов. Говорят, что годами золото и серебро БОЖЬИ деньги. БИТКОИН люди $. Плохие новости, если рынок акций и облигаций рухнет, золото и серебро взлетят до небес. ХУЖЕ НОВОСТИ, ЕСЛИ мировая экономика рухнет. Британская Колумбия: 1 миллион долларов, золото, 75 тысяч долларов, серебро - 60 тысяч долларов. ХРАНИТЕЛИ ПОДдельных долларов США F`d. ДОЛГ слишком велик. Мама, папа и дети в…
– Роберт Кийосаки (@theRealKiyosaki) 14 августа 2023 г.
Предстоящее сокращение вдвое привело к большим прогнозам относительно цены Биткойна. Автор книги «Богатый папа, бедный папа» Роберт Кийосаки считает, что сумма составит не менее 100 000 долларов. Макс Кейзер прогнозирует новый рекордный максимум в $220 000. Основатель MicroStrategy Майкл Сэйлор, как всегда, настроен крайне оптимистично, предвидя цену в 1 миллион долларов. Прогнозы основаны как на исторических тенденциях, так и на социальных влияниях. Эти и другие нетрадиционные силы стояли за митингом, свидетелями которого мы стали в октябре.
По моему мнению, Биткойн может с комфортом преодолеть свой исторический максимум в 69 000 долларов и, возможно, превысить 169 000 долларов.
Что произойдет, если ETF не будет
Аналитики финансовой компании JPMorgan предположили, что, если SEC отклонит заявки на ETF, это может привести к судебным искам со стороны заявителей. В августе суд уже вынес решение в пользу Grayscale против SEC, открыв путь Grayscale к конвертации своего биткойн-трастового фонда в спотовый ETF. Blackrock, ARK Invest Кэти Вуд и другие фирмы также борются за одобрение ETF.
Я уверен, что это будет намного скучнее, чем сейчас, но иногда мне кажется, что это все подготовка к гигантской полукомедийной игре Генслера на ковре.
– Дэйв Надиг (@DaveNadig) 30 октября 2023 г.
Несколько спотовых биткойн-ETF могут быть одобрены в течение нескольких месяцев. По крайней мере, на данный момент это кажется неизбежным, если не неизбежным.
Конфликт на Ближнем Востоке
Геополитическая напряженность и откровенные войны являются джокером в мире криптовалют. Продолжающийся конфликт на Ближнем Востоке между Израилем и ХАМАСом является суровым напоминанием о том, как внешние факторы могут повлиять на рынок. Хотя непосредственные последствия могут быть неясны, исторически сложилось так, что инвесторы ищут убежище в альтернативных активах, включая криптовалюты, во время глобальных кризисов. Пока что война не затронула рынок криптовалют, но по мере развития ситуации на рынке могут наблюдаться изменения в настроениях и потоках капитала.
Через три дня после начала войны цены на криптовалюту упали, а цена на нефть выросла после того, как на нее повлияли трейдеры, предположившие, что война может нарушить поставки, если она распространится на соседние страны, такие как Иран. Самые загруженные судоходные маршруты мира, такие как Красное море, Персидский залив и Суэцкий канал, находятся на Ближнем Востоке. Это еще больше усиливает страх перед экономической угрозой, если ситуация перерастет в эти места.
Распространение войны на Синайский полуостров и Суэцкий регион «увеличивает риски нападения на энергетическую и неэнергетическую торговлю, протекающую через Суэцкий канал», отметил Пэт Такер из Economist Intelligence Unit в комментарии CNBC, «и на долю которого приходится почти 15% мировой торговли, почти 45% сырой нефти, 9% переработанной, а также 8% танкеров СПГ, транзитирующих по этому маршруту».
Пока что существенного влияния на рынок криптовалют не было, но если конфликт продолжит обостряться, это может привести к повышенной чувствительности цен по мере того, как мы вступаем в рождественский сезон.
Сезон альткойнов?
Трейдеры с нетерпением обдумывают возможность наступления сезона «альткоинов» по мере приближения праздничных сезонов. Основываясь на исторических данных (мы видели, что предыдущие альтернативные сезоны проходили в декабре 2017 года и январе 2021 года), мы можем увидеть, что этот период начнется более серьезно в декабре. Я рассчитываю на то, что следующий альтернативный сезон начнется в декабре (благодаря одобрению Биткойн-ETF) и продлится до сокращения Биткойна вдвое в апреле.
Вполне возможно, что биткойн остановится на относительно стабильном уровне до тех пор, пока не будет одобрен ETF, а это значит, что сейчас неплохое время, чтобы начать присматриваться к альткойнам. Меня особенно интересуют нишевые сектора, включая GameFi и токенизированные реальные активы (RWA). (Обязательный отказ от ответственности: я ошибался в прошлом и, возможно, ошибаюсь снова.) Когда сезон альткойнов действительно начнется, токены с ценными вариантами использования в этих областях могут оказаться в авангарде этого пробега.
В этом рождественском сезоне обещают бычий рост криптовалют, но путь остается неопределенным. Крах ETF, глобальная напряженность и потенциал альткойнов — все это требует бдительности. Мы не всегда можем предсказать будущее, но мы можем подготовиться к нему, оставаясь в курсе событий, управляя рисками и используя стратегические возможности. Речь идет не просто о праздновании праздников, а о будущем финансов в постоянно захватывающем мире криптовалют.
