Тенденция к снижению в 2023 году не смогла сдержать устойчивые темпы сделок и инвестиций в пространстве цифрового рынка. Последний отчет Binance Research показал, что значительная часть этого устойчивого роста приходится на игровые и инфраструктурные проекты.

Хотя с начала года доля традиционного венчурного капитала выросла до 45%, в отчете отмечается, что разрыв между традиционными инвесторами и инвесторами Web3 постепенно сокращается.

Инвесторов тянет в игровую индустрию

В условиях бычьего рынка в 2021 году и начале 2022 года наблюдался последовательный рост общего объема финансирования. Пик финансирования пришелся на апрель 2022 года и составил $6,8 млрд, что означает существенный рост на 361,8% по сравнению с январем 2021 года.

Однако после заражения FTX между вторым и третьим кварталами 2022 года произошло значительное сокращение финансирования: в третьем квартале было инвестировано всего 2,4 миллиарда долларов общего капитала. Согласно анализу Binance Research, уровни финансирования стабилизировались.

Кроме того, в январе и феврале 2023 года наблюдалось увеличение количества фондов сделок, главным образом благодаря росту в секторах инфраструктуры и игр.

За последние четыре квартала игровая категория получила наибольшую сумму финансирования, заключив 87 сделок. Несмотря на то, что компания претендует на самый высокий совокупный объем финансирования, в играх зафиксированы наименьшие средние инвестиции на сделку, составившие 7,42 миллиона долларов.

Это указывает на то, что инвесторы видят потенциал в игровой индустрии. Однако, учитывая зарождающуюся стадию развития игр Web3, объемы инвестиций остаются «консервативными».

«Устойчивые инвестиции венчурных капиталистов в игровую индустрию сигнализируют о сильном прогнозе ее расширения, сопровождаемом ростом финансирования искусственного интеллекта и данных в последних кварталах. В третьем квартале 23 года произошел сдвиг в сторону четырех основных областей интересов, включая DEX».

Coinbase Ventures возглавила рейтинг неведущих инвесторов

Результаты Binance Research показывают, что известные венчурные компании, такие как Pantera Capital, Dragonfly, Coinbase Ventures, A16z и Polychain Capital, часто участвуют в совместных инвестициях. Примечательно, что Polychain Capital и Coinbase Ventures выделяются наибольшим количеством совместных инвестиций — 40. Частично это можно объяснить тем фактом, что Олаф Карлсон-Ви, основатель Polychain, был первым сотрудником Coinbase и бывшим Руководитель отдела рисков.

Несмотря на квартальное снижение числа уникальных инвесторов, в последнем квартале падение замедлилось до 5,9%. Coinbase Ventures стабильно лидирует по количеству сделок на протяжении последних четырех кварталов, выделяя 33,3% на DeFi и 39,2% на инфраструктуру. DWF Labs, относительно новый участник рынка, начал свою инвестиционную деятельность в октябре 2022 года.

Coinbase Ventures, имеющая 49 неведущих инвестиций, принимает стратегию диверсификации своего портфеля за счет небольших инвестиций в более широкий спектр проектов. Это контрастирует с другими инвесторами, такими как a16z, которые предпочитают более крупные инвестиции в более выборочное количество проектов.

Источник