По мере приближения курортного сезона в мире криптовалют усиливается ожидание ежегодного явления, известного как «Ралли Санты». В этот праздничный период динамика рынка имеет тенденцию меняться. В этом сезоне есть несколько факторов, которые могут повлиять на последние несколько месяцев года.
Институциональный инвестиционный всплеск
Цены на криптовалюту заметно выросли в конце 2020 и 2021 годов, что было вызвано возросшим оптимизмом инвесторов и институциональным интересом. Крупнейшие финансовые учреждения и хедж-фонды начали рассматривать Биткойн (BTC) не только как спекулятивный актив, но и как средство защиты от инфляции и потенциальное средство сбережения. Крупные компании, такие как Square и MicroStrategy, добавили крупные активы в биткойнах в свои балансы, еще больше укрепив этот сдвиг имиджа.
Кроме того, Биткойн достиг исторического максимума, вызвав позитивные настроения на рынке. Кроме того, институциональные инвестиции были продемонстрированы, когда такие компании, как Tesla, публично объявили о крупномасштабных приобретениях биткойнов. Более того, введение ряда криптовалютных ETF и фондов предоставило институциональным инвесторам более удобный и привычный способ доступа к рынку.
Фирмы обслуживают институциональных инвесторов, которые ищут варианты безопасного хранения своих криптовалютных активов в быстро развивающемся финансовом ландшафте 2022 года, предлагая кастодиальные услуги, которые необходимы для защиты цифровых активов.
Несмотря на некоторые колебания, в 2022 году траектория в целом была восходящей. Когда-то традиционные финансовые учреждения были настроены скептически и начали предоставлять различные криптоуслуги, такие как кредитование, торговля и хранение. Институциональные участники также признали появление децентрализованного финансирования (DeFi) и невзаимозаменяемых токенов (NFT), особенно фирмы венчурного капитала и специализированные фонды, ищущие новые инвестиционные возможности.
Например, известные финансовые учреждения совместно создали EDX Markets (EDXM), новую биржу, предназначенную для торговли цифровыми активами через надежных посредников. Эта платформа будет обслуживать как институциональных, так и розничных инвесторов, обеспечивая безопасную среду для торговли цифровыми активами. Среди заслуживающих внимания сторонников этой инициативы были такие известные организации, как Charles Schwab, Fidelity Digital Assets, Paradigm, Sequoia Capital, Citadel Securities и Virtu Financial, что укрепило авторитет и силу бирж на рынке.
В 2022 году, несмотря на криптозиму, развитие криптосектора выросло на 5%, что указывает на устойчивый интерес к базовой технологии. Кроме того, опрос Celent 2022 года показал, что 91% институциональных инвесторов заинтересованы в инвестировании в токенизированные активы, что подчеркивает высокий спрос.
Предстоящий сезон может стать свидетелем еще большего притока институционального капитала в криптосферу, примером чему могут служить такие организации, как MicroStrategy, которая расширяет свои криптоактивы, приобретая дополнительные 1045 биткойнов для своей растущей казны. Кроме того, исследование EY-Parthenon показывает, что большинство институциональных инвесторов твердо верят в непреходящую ценность технологии блокчейн и криптоактивов, что побуждает их планировать существенное масштабирование инвестиций в цифровые активы в течение следующих двух-трех лет.
Более того, среди инвесторов растет интерес к участию в токенизированных финансовых активах, что побуждает учреждения активно изучать возможности токенизации своих собственных активов в ответ на развивающуюся финансовую среду. Поскольку отрасль продолжает развиваться и приобретать легитимность, могут появиться новые финансовые продукты, специально предназначенные для институциональных инвесторов, что еще больше облегчит их выход на рынок.
Нормативная ясность
В 2020 году, когда рынок криптовалют начал бурно развиваться, он неизбежно привлек внимание регуляторов по всему миру. Некоторые страны отреагировали введением полных запретов, но другие приняли более взвешенную стратегию и начали процесс разработки нормативной базы для мониторинга и контроля быстро расширяющейся сферы цифровых активов.
В 2021 году изменения в законодательстве США, особенно те, которые касаются позиции SEC по криптовалютам, стали центральными в глобальной истории вокруг криптовалют. Индустрия была насторожена из-за продолжающихся дискуссий о регулировании криптовалют и стремления к одобрению биткойн-ETF. Одновременно с этим произошли существенные перестройки рынка и разговоры о децентрализации в результате подавления Китаем майнинга и торговли криптовалютами.
Нормативно-правовая база криптовалюты начала развиваться в 2022 году. После предварительных обсуждений ряд стран установили четкую законодательную базу с правилами, регулирующими криптовалюты, первичные предложения монет (ICO) и платформы DeFi. В то же время произошел всплеск глобального движения за создание цифровых валют центральных банков (CBDC), при этом многие страны вводили или тестировали свои собственные цифровые валюты.
В этом году значительные события изменили глобальный ландшафт криптовалют. Например, Комиссия по ценным бумагам и биржам Таиланда готова ослабить ограничения на розничные инвестиции, связанные с ICO, с целью стимулировать цифровые инвестиции и способствовать росту рынка.
Тем временем Европейский Союз предпринял решительные действия, приняв в апреле 2023 года нормативную базу по рынкам криптоактивов (MiCA), открыв новую эру комплексного регулирования криптовалют в регионе.
Поворотный момент произошел в июле 2023 года, когда постановление окружного судьи США Аналисы Торрес подтвердило соблюдение Ripple закона о продаже XRP на публичных биржах, что ознаменовало значительную юридическую победу сектора криптовалют над регуляторами США. Однако она также пояснила, что Ripple нарушила законы о ценных бумагах, предложив XRP хедж-фондам и институциональным покупателям.
В сентябре четыре члена Конгресса США выступили за немедленное одобрение спотового листинга биткойнов председателем Комиссии по ценным бумагам и биржам Гэри Генслером. По мере развития этих событий мы также наблюдаем растущее ожидание появления спотовых биткойн-ETF. Эта потенциальная веха открывает перспективу введения более четкой нормативной базы, предоставляя криптовалютной индустрии и инвесторам более структурированную и определенную траекторию движения вперед.
Слияние искусственного интеллекта и Web3
Конвергенция технологий Web3 и искусственного интеллекта начала кардинально менять криптовалютную среду в последние месяцы 2020 года. Прогнозная аналитика и торговые алгоритмы на основе искусственного интеллекта приобрели популярность, позволяя институциональным и индивидуальным инвесторам делать выбор на основе данных на нестабильном рынке криптовалют. Благодаря использованию этой технологии анализ рынка был улучшен, что позволяет инвесторам прогнозировать колебания цен и максимально эффективно использовать свою торговую тактику во время подъема.
В 2021 году отношения между Web3 и искусственным интеллектом (ИИ) укрепились. DApps на базе искусственного интеллекта стали более распространенными, предоставляя инновационные решения в таких областях, как NFT и DeFi. В результате этой интеграции рынок набрал обороты, что сделало выращивание урожая, а также создание и торговлю NFT более эффективными. Инструменты анализа настроений на основе искусственного интеллекта также сыграли решающую роль, предоставив представление о настроениях и тенденциях рынка, помогая инвесторам принимать обоснованные решения.
В 2022 году мы стали свидетелями развития интеграции искусственного интеллекта и Web3 с такими проектами, как Aave, использующими алгоритмы искусственного интеллекта для оптимизации процессов кредитования, а также использование искусственного интеллекта Rarible для обеспечения индивидуального курирования NFT. Эти инициативы продемонстрировали безопасные, автоматизированные и не требующие доверия транзакции, что повысило доверие инвесторов.
Слияние искусственного интеллекта и Web3 может вновь изменить определение этого рождественского сезона. Алгоритмы искусственного интеллекта будут развиваться дальше, что позволит принимать упреждающие торговые решения и отслеживать рыночные данные в режиме реального времени. Ожидается, что технологии Web3 будут поддерживать творческие инвестиционные модели и процедуры принятия решений, особенно в области децентрализованных автономных организаций (DAO) и систем управления, управляемых искусственным интеллектом.
Включение контента, созданного искусственным интеллектом, в криптовалюту в виде NFT и виртуальной реальности на базе искусственного интеллекта может стать движущей силой рынка в ближайшие месяцы. Этот энтузиазм может способствовать обретению ликвидности на рынках и развитию отрасли.
