План России по вторжению в Украину не только вызвал демонстрацию несогласия со стороны всего мира, но и привел к экономическим санкциям, которые могут нанести ущерб российской экономике.

Председатель Еврокомиссии Урсула фон дер Ляйен и президент Франции Эммануэль Макрон были одними из первых, кто заявил, что окажет «максимальное влияние на российскую экономику и политическую элиту». Затем последовали Япония, Австралия, Новая Зеландия и Тайвань — все они осудили военные действия России.

США и Великобритания также обнародовали планы противодействия действиям президента России Владимира Путина. Поставщики платежных услуг, такие как Visa, Mastercard и PayPal, объявили о приостановке операций в России.

Пока что экономические санкции уже оказали серьезное влияние на российский рубль, который опустился до рекордно низкого уровня и в настоящее время торгуется на уровне 134,5 за доллар США. Российский индекс MOEX, деноминированный в рублях эталон национального фондового рынка, также сильно пострадал и торгуется на одном из самых низких уровней, при этом многие акции в списке находятся в свободном падении.

Но важные вопросы здесь таковы: что это за санкции, которые могут нанести ущерб валюте страны и даже ее фондовому рынку, и может ли страна использовать криптовалюту, чтобы уменьшить воздействие?

Санкции и их влияние

Экономические санкции в широком смысле представляют собой финансовые и коммерческие санкции, применяемые одной или несколькими странами против группы, отдельного лица или другой страны.

Определение говорит само за себя: стратегические решения правительств и многонациональных организаций угрожать или наказывать организации, которые нарушают международные нормы поведения.

В случае России экономические санкции вводятся для того, чтобы лишить Россию возможности выполнять основные функции в международной финансовой системе. В то время как большинство стран, недавно объявивших санкции, нацелены на воздействие на финансовый сектор России, последствия могут также оказать существенное влияние на развитие национальной экономики страны, включая энергетический и транспортный секторы, масштабные проекты по развитию внутренней инфраструктуры и другие. Отрасли, критически важные для ВВП России.

Например, санкции США включают экспортные блоки в технологическом секторе России. Согласно новым мерам, США введут «общероссийские ограничения на полупроводники, телекоммуникации, безопасность шифрования, лазеры, датчики, навигацию, авионику и морские технологии», что ограничит возможности России по развитию своего военного и аэрокосмического сектора.

Вашингтон также применил санкции к российским банкам, которые запретят российским компаниям привлекать деньги в Соединенных Штатах.

Любая объявленная санкция приводит к потере репутации страны, на которую она направлена, что в случае России означает, что ее репутация со временем ухудшится, что приведет к потере доверия к российским компаниям со стороны мировой базы инвесторов, и, следовательно, падение курса акций.

Хотя пока сложно отследить данные о последствиях санкций для экономики России, данные МВФ показывают негативное влияние подобных санкций на экономический рост Ирана.

Снижение стоимости валюты

Санкции вызывают огромный отток капитала в результате сокращения внутреннего производства и увеличения импорта, что приводит к высокой волатильности на валютном рынке. Иранский риал, например, потерял 70% своей стоимости по отношению к доллару США через два года после того, как США ввели санкции против Ирана.

Хотя полная сила недавних санкций против России может проявиться через некоторое время, история показывает, что рубль значительно потерял в цене с июля 2014 года, когда США, Европейский Союз и несколько других стран впервые ввели множественные санкции против России.

Это подводит нас к вопросу: можно ли использовать криптовалюту, чтобы ослабить силу санкций против России?

Где вписывается крипта?

Прежде чем мы углубимся, важно понять, что криптовалюты в целом известны своей псевдоанонимной природой. Хотя транзакции, связанные с криптографией, можно отследить, их сложно отследить до их реального посредника. Более того, они также функционируют за границей, не связаны с покровителем правительства и могут быть конвертированы в наличные деньги.

Таким образом, нарратив «криптовалюты — это обходной путь санкций для России», если говорить простым языком, заключается в том, что правительства, которые вводят санкции, налагают широкие запреты на транзакции и отношения с указанной страной. Финансовые учреждения, такие как банки и компании-эмитенты кредитных карт, обеспечивают соблюдение этих запретов путем создания внутреннего контроля за соблюдением требований и автоматизированных систем, которые помогают определить, замешаны ли в этом определенные лица (люди или компании). Но отследить такие действия становится сложнее, когда криптовалюты используются по разным причинам, включая, помимо прочего:

  • Большинство одноранговых криптоторговых платформ не следуют политике «знай своего клиента» (KYC) и не проверяют биографические данные лиц, находящихся под санкциями.
  • Монеты конфиденциальности скрывают информацию о транзакции вместе с ее пользователем, что еще больше затрудняет обнаружение транзакции.
  • Добывать криптовалюты легко и независимо от местоположения. Любой человек из любой точки мира может зарабатывать новые криптовалюты, просто используя программное обеспечение для майнинга сети.

Поэтому, если юридические лица из России могут получить криптовалюту, все, что им нужно, — это найти способы обменять ее на товары или услуги, не конвертируя ее в доллар США. Примером этого может быть цифровая валюта центрального банка России или цифровой рубль, который страна надеется использовать для торговли со странами, готовыми принять его, не касаясь доллара, что, в свою очередь, позволит ей избежать санкций, наложенных США.

Еще несколько примеров стран, пытающихся избежать санкций, включают Иран, использующий майнинг для заработка биткойнов, которые можно использовать для оплаты ограниченных товаров и услуг в стране, Северную Корею, использующую деньги, украденные в результате кибератак на криптовалютные биржи, для финансирования ядерной и ядерной энергетики страны. программы баллистических ракет, Венесуэла запускает криптовалюту «petro» для проведения финансовых транзакций через международные банки, а Куба стремится регулировать криптовалюты, чтобы обойти ограничения США на отправку денег на Кубу.

Может ли криптовалюта помочь России избежать санкций?

Согласно анализу Роберта А. Швингера, в случае с Северной Кореей и Венесуэлой лица, причастные к использованию криптовалюты во избежание санкций, были серьезно обвинены в своих действиях. В документе также указаны конкретные законы и правила, направленные против методов, помогающих странам избегать санкций. В некоторых случаях, когда организация была замечена в нарушении программ санкций, регулирующие органы привлекали гражданскую ответственность за такие преступления.

Например, BitPay был оштрафован на 507 000 долларов США в феврале 2021 года, а основатели BitMEX недавно признали себя виновными в нарушении Закона США о банковской тайне и согласились выплатить штраф в размере 10 миллионов долларов США.

В дополнение к наблюдению за криптовалютными транзакциями, у американских законодателей есть правила, которые требуют от поставщиков криптовалютных услуг принимать необходимые меры безопасности, чтобы гарантировать, что они не помогут облегчить сделки с запрещенными организациями. Любое нарушение может повлечь как гражданскую, так и уголовную ответственность.

Законы действуют, если Россия попытается обойти санкции с помощью криптовалют. Но что еще более важно, у компаний есть инструменты для оповещения о любых транзакциях, «пересекающихся с лицами, находящимися под санкциями», — сказала Кэролайн Малкольм, глава отдела международной политики Chainalysis, аналитической компании по блокчейну.

Но мы все же оставили ту часть, где правительство и граждане могли использовать монеты конфиденциальности, такие как Monero или Zcash, чтобы избежать санкций, потому что они могут быть средством сокрытия транзакций. Правда в том, что можно использовать любую из криптовалют. Но это не так просто, как кажется в книгах.

Страны, которые вводят санкции, следят за своими гражданами и предприятиями, а власти налагают серьезные штрафы на любого, кто уличен в торговле с подсанкционной организацией. Таким образом, многие продавцы отказываются от сделок, которые считаются незаконными. Во-вторых, большинство токенов конфиденциальности имеют низкую ликвидность даже на крупнейших криптобиржах. Например, 24-часовой объем Monero (XMR) на Binance, OKX и FTX вместе взятых составляет всего 1,4 миллиона долларов США, в то время как объем Zcash (ZEC) на тех же биржах составляет 4,9 миллиона долларов США.

Для такой большой страны, как Россия, было бы невозможно полагаться на криптовалюты с такой низкой ликвидностью, чтобы избежать санкций. Это вызовет беспокойство у содействующей стороны.

Последние мысли

Криптовалюты, из-за их псевдонимного характера и неограниченных географических границ, представляют собой веский пример использования для избежания санкций. В этом случае Россия может использовать их для обхода средств контроля, на которые опираются санкции, в частности, для перевода денег без конвертации в какую-либо из мировых резервных валют. Децентрализованные и нерегулируемые криптобиржи могут еще больше помочь этому процессу.

Однако, несмотря на нерегулируемый характер большинства криптовалют и криптобирж, существует способ идентификации транзакций даже в сети блокчейн. Это называется судебной экспертизой блокчейна, когда специализированные компании отслеживают и интерпретируют поток цифровых активов, чтобы связать их с их первоначальным посредником. Эти данные также могут быть использованы для поиска других субъектов, связанных с предполагаемой торговлей под санкциями.

Это сводится к тому, что, хотя криптовалюты могут способствовать торговле между странами, желающими избежать введенных санкций, все такие транзакции можно отследить и соответственно наказать.

Источник