В DeFi торговля криптовалютными опционами и хеджирование волатильности может быть сложной задачей. Дивергенция, развивающийся децентрализованный протокол, призвана упростить работу пользователей. Он предлагает бинарные опционы на цены на собственные активы блокчейна, токены LP, процентные ставки и урожайность ферм. Всего через три месяца после своего дебюта в социальных сетях он быстро завоевал популярность в криптосообществах.

Протокол поддерживается некоторыми ведущими венчурными компаниями в индустрии блокчейнов, такими как KR1, Mechanism Capital, Arrington Capital и P2p Capital. В список бизнес-ангелов входят До Квон из Terra Labs, Дайан Дай из DoDo, Сандип Найлвал из Polygon и Игорь Баринов из xDai. Недавно он сообщил о стратегических инвестициях со стороны Huobi Ventures и AscendEx. «Для нас мы твердо верим, что протокол дивергенции станет одной из самых важных частей в головоломке Defi», - заявил Алекс Донг, аналитик Huobi Ventures.

Почему дивергенция

Первый продукт Divergence - это легко масштабируемая и простая в использовании торговая площадка для бинарных опционов, основанная на AMM. Трейдеры могут торговать синтетическими токенами бинарных опционов на различных базовых активах. LP могут без разрешения создавать рынки для выбранных ими страйков и истечений, используя одноэтапный процесс чеканки и раздачи Divergence. Дивергенция также упрощает процесс предоставления ликвидности за счет котировки опционов в залоговых единицах любых взаимозаменяемых токенов. Это устраняет серьезный барьер для входа для многих поставщиков ликвидности, которые могут иметь большую гибкость при распределении капитала.

Ключевые особенности Дивергенции:

Повышенная эффективность капитала: обеспечение ликвидности по нескольким позициям в сети неэффективно с точки зрения капитала. Продавцы опционов обычно чрезмерно обеспечивают свои позиции, чтобы сохранить свои позиции на DEX. В случае дивергенции создание опционов и маркет-мейкинг происходят в одном пуле AMM с одним активом. Поставщики ликвидности могут предоставлять капитал, используя токены LP из кредитных протоколов, таких как Aave. Продажа бинарного колла и бинарного пут требует только 1x обеспечения и не требует ликвидации. Это связано с тем, что максимальный убыток на проданные бинарные опционы заранее определен и зарезервирован смарт-контрактами Дивергенции.

Обширные возможности торговли активами DeFi: Дивергенция предоставляет поставщикам ликвидности гораздо большую гибкость, чем другие решения. Они могут записывать бинарные опционы с выбранным страйком, истечением и базовым активами с любым взаимозаменяемым токеном в качестве залога. Это включает в себя токены DEX на основе Ethereum, таких как SushiSwap и Uniswap V3. Эта функция означает, что LP больше не должны дополнительно выделять капитал для создания рынка опционов.

Автоматизированный механизм опрокидывания. Многие производные платформы имеют жесткие сроки истечения опционных контрактов. По истечении срока опционный рынок может больше не существовать. Решение Дивергенции заключается в автоматическом пролонгации опционных контрактов с аналогичными условиями после их исполнения. Это обеспечивает преемственность на рынке опционов для LP. Поставщики ликвидности могут сэкономить газ, поскольку им не нужно удалять и добавлять ликвидность, чтобы создать новый рынок. Эта функция доступна только на Divergence.

Как работает Дивергенция

Divergence уже выпустила тестовую версию своей торговой площадки в тестовой сети Ethereum kovan. Весь пользовательский интерфейс прост и понятен.

Для подключения пользователи просто подключают поддерживаемый кошелек, такой как MetaMask, к тестовому приложению Divergence. На данный момент Divergence поддерживает два типа бинарных опционов. К ним относятся варианты с одиночным ударом и варианты с дальним ударом. Эти опции обозначаются как жетоны Копья и Щита при Дивергенции. Опционы с одним страйком позволяют пользователям получить одно обеспечение, если базовая цена устанавливается выше или ниже единого ценового уровня. Опционы со страйк-диапазоном выплачивают залог, когда базовый актив рассчитывается в пределах или за пределами определенного ценового диапазона.

Одно из основных нововведений Divergence заключается в том, что бинарные опционы представляют собой токенизированные абстракции в смарт-контрактах. Это позволяет пользователям экономить плату за газ, которая была бы понесена, если бы эти производные токены были токенами ERC-20. Трейдеры могут легко пролонгировать опционы, когда срок их действия истекает, без накладных расходов на создание новых пулов и трату газа. Эти нововведения улучшают общий опыт торговли и позволяют пользователям легко торговать опционами DeFi.

Что ожидать

У Дивергенции есть токен управления под названием DIVER. Держатели DIVER могут голосовать по параметрам протокола и получать вознаграждение за стейкинг. Протокол недавно объявил подробности долгожданного IDO. 20 сентября 2021 года он запустит публичную продажу 2% своих токенов DIVER на стартовой панели MISO SushiSwap. Участники смогут стать ранними держателями токенов DIVER и иметь возможность требовать от пула 256 невзаимозаменяемых токенов DIVΞR. Ожидается, что после IDO Divergence создаст свой пул ликвидности DIVER на SushiSwap и продолжит размещение дополнительных токенов на других площадках обмена.

После листинга IDO и токенов Divergence планирует запустить свою сеть после завершения аудита. С запуском основной сети трейдеры получат доступ к децентрализованным рынкам опционов для большего количества активов, большего количества вариантов обеспечения и обновленного интерфейса.

Источник