Основатели 3AC вывели деньги из проблемного хедж-фонда, утверждают ликвидаторы

Судебные документы, поданные совместными ликвидаторами компании Three Arrows Capital Ltd. (3AC), утверждают, что ее основатели вывели средства из проблемного криптовалютного хедж-фонда, так как кредиторы пытались спасти свои деньги. (3AC) утверждают, что его основатели вывели средства из проблемного криптовалютного хедж-фонда, поскольку кредиторы пытались спасти свои деньги на фоне заразы, охватившей рынки цифровых активов. 

Ссылаясь на данные о цепочке, совместные ликвидаторы Кристофер Фармер и Рассел Крамплер утверждают, что 14 июня 3AC перевела 30,7 млн долларов США в USDC и 900 000 долларов США в USDT на кошелек, связанный с Tai Ping Shan (TPS) Capital, компанией, контролируемой основателями Су Чжу и Кайлом Дэвисом.

"Было неясно, куда впоследствии делись эти средства", - говорится в материалах, поданных в Высокий суд Сингапура. Два ликвидатора были назначены судом Британских Виргинских островов (БВО) для защиты интересов кредиторов.

Запрос Forkast's на комментарий к Су Чжу и Кайлу Дэвису, а также их сингапурскому адвокату Advocatus Law LLP остался без ответа на момент публикации. Solitaire LLP, адвокат 3AC, также не ответила на просьбу о комментарии.

Эта информация, если она правдива, подчеркивает взаимосвязанную природу некоторых крупнейших участников криптовалютной индустрии и вызванное этим заражение из-за отсутствия надзора за перекрестным заимствованием и кредитованием между ними. 

За проблемами 3AC, которая, по сообщениям, в марте управляла активами на сумму до 10 миллиардов долларов США, последовало объявление о банкротстве компаний Voyager Digital Ltd. и Celsius Network LLC. Согласно документам о банкротстве, обе компании были кредиторами 3AC, причем 3AC должна была Voyager около 650 миллионов долларов США, а Celsius - еще 75,3 миллиона долларов США.

В другой транзакции 16 июня USDT на сумму 10,9 млн долларов США были отправлены с 3AC на неизвестный адрес, который не получал никаких средств в течение последних двух лет, свидетельствуют судебные документы. Затем средства были переведены на другой неизвестный кошелек. 

Кроме того, в судебных документах говорится, что 3AC вывел 14 900 млн. токенов Ether на сумму 17 млн. долларов США из FTX и отправил 10 140 Ether на кошелек, связанный с Aave. "Было непонятно, почему компания продолжала торговать криптовалютой вместо того, чтобы отвечать на маржинальные требования своих кредиторов", - говорится в судебных документах. 

В документах также говорится, что хотя некоторые из этих сделок могли быть результатом маржинальных требований по кредитам 3AC, в отсутствие конкретных данных, связанных с маржинальными требованиями, и недостаточной прозрачности, кредиторы не имели возможности узнать цель таких сделок.

"На фоне сделок с активами компании, в целях которых кредиторы не могли быть уверены, поведение Су Жу и Кайла Дэвиса (основателей компании и директоров (до момента подачи заявления о ликвидации компании)) только усилило беспокойство кредиторов компании", - говорится в документе.

Все в семье

Согласно заявлению ликвидаторов, компания Skew Investments Ltd., расположенная на БВО, владела 52% акций TPS Capital, зарегистрированной на Каймановых островах.

Су Жу, соучредитель и главный исполнительный директор 3AC, владел 42,07% акций Skew Investments, а Келли Кайли Чен, жена соучредителя 3AC Кайла Дэвиса, контролировала еще 39,78%. Еще 18,15% акций принадлежали другим лицам, которые не контролировали более 10% акций TPS.

Структура владения акциями противоречит попытке TPS Capital дистанцироваться от 3AC и ее основателей.

"TPS является независимым юридическим лицом, и ее деятельность отделена и отличается от деятельности 3AC", - сообщила компания по торговле цифровыми активами на своей верифицированной странице в Twitter 7 июля. Криптофонд был акционером в течение "очень короткого периода" сразу после регистрации компании в декабре 2020 года, заявила TPS. 

"Но она не владеет акциями TPS с января 2021 года", хотя Чжу и Дэвис сохраняют косвенное участие в капитале, заявила торговая фирма. "Однако они являются пассивными инвесторами и не управляют и не имеют прямого контроля над повседневной деятельностью TPS".

Материалы, представленные ликвидаторами, показали, что у фонда, управляющего 3AC, и TPS Capital были общие директора, даже когда крипто-хедж фонд гарантировал займы TPS, которые сейчас находятся в состоянии дефолта. 

20 июня Джунтао Жу, соучредитель и главный исполнительный директор компании Hodlnaut Pte. Ltd., сообщил на своей верифицированной странице в Twitter, что фирме повезло, что требования к регистрации относительно строгие. Фирма представляет собой криптовалютную платформу процентного заработка, базирующуюся в Сингапуре.

Несмотря на то, что компания работала с 3AC ранее, Ходлнаут потребовал от фирмы внести залог под заемные средства, сказал Чжу Ходлнаут. Фирма также попросила 3AC предоставить финансовые отчеты, которые так и не были представлены, добавил он. 

На скриншоте разговора между Жу Ходлнаутом и Дэвисом видно, как человек по имени Эдвард из TPS просит одолжить биткоин, эфир и стейблкоины на беззалоговой основе у сингапурской платформы, приносящей проценты. 

Проверка сотрудников TPS, проведенная "Форкастом", показала, что руководителем казначейства в компании является некий Эдвард Z. Неизвестно, был ли это один и тот же человек. Запрос на комментарий Forkast через LinkedIn остался без ответа.

Между тем, по данным Coindesk, Пол Маспратт, управляющий директор West Bay Global, Стивен Сокол, сотрудник West Bay, и фонд Yi Long были директорами TPS Capital. В судебных документах ликвидаторов указано, что все три человека также являются директорами ThreeAC Ltd., фонда, управляющего всеми инвестициями 3AC. 

TPS также утверждала, что является официальным внебиржевым торговым отделом 3AC на своей проверенной странице LinkedIn. С тех пор страница была изменена.

Помимо связей в области собственности и персонала, анализ писем-требований, приложенных к судебным документам Forkast, показал, что 3AC выступала в качестве гаранта для TPS Capital в тех кредитах, по которым она допустила дефолт. 

Письмо с требованием от сейшельского криптофонда Mirana Corp. показало, что TPS Capital допустила дефолт по кредиту, обеспеченному 9 июня, за который 3AC отвечала как гарант. 

Когда цена биткоина упала более чем на 10% с момента выдачи кредита, от TPS Capital потребовали добавить дополнительное обеспечение, говорится в письме. Но и TPS Capital, и 3AC не внесли дополнительный залог, и 15 июня договор займа был расторгнут. 

Mirana Corp. продала залоговое обеспечение на сумму более 37 млн. долларов США в случае дефолта и потребовала от 3AC еще 13,06 млн. долларов США в качестве комиссионных и процентов. 

Аналогичным образом, 3AC также выступила в качестве гаранта для TPS Capital по кредиту в размере 20 миллионов долларов США от Arrakis Capital 28 апреля. TPS Capital и 3AC не смогли выполнить маржинальные требования по кредиту, и соглашение было расторгнуто, а TPS Capital и 3AC попросили вернуть 20 миллионов долларов США и начисленные проценты. 

Кроме того, в судебных документах также приводились данные по цепочке, согласно которым 3AC перевела 30,7 млн. долларов США в USDC и 900 000 долларов США в USDT на кошелек TPS Capital 14 июня. "Неясно, куда впоследствии делись эти средства", - говорится в судебных документах. 

Между тем, адвокат 3AC посоветовал крипто-хедж фонду "конвертировать" все имеющиеся у него активы в сингапурские доллары и держать эту сумму на счете в сингапурском банке, "предположительно для того, чтобы защитить эти активы от кредиторов", заявили ликвидаторы в судебных документах.

Омерта

По словам ликвидаторов, Жу и Дэвис не сотрудничали с процессом ликвидации. Их поведение "только усилило" обеспокоенность кредиторов, говорится в судебных документах. 

В судебных документах также указано, что Чжу и Дэвис внесли первый взнос за яхту стоимостью 50 миллионов долларов США, несмотря на попытки кредиторов и ликвидаторов связаться с ними. Яхта должна была быть доставлена в Италию в ближайшие два месяца, говорится в судебных документах. 

В документах также указаны бунгало, принадлежащие соучредителям и их супругам, но указано, что "на данном этапе неясно, как распорядились активами компании ее учредители и использовали ли активы компании для покупок, которые они совершали".  

На 26 июля назначена досудебная конференция 3AC по иску Мираны. 

В США компания 3AC подала заявление о защите от банкротства по главе 15, что, вероятно, было сделано для защиты ее активов от кредиторов. Слушания по этому делу назначены на 28 июля. Ликвидаторы 3AC также пытаются убедить суд Сингапура признать постановление о ликвидации на Британских Виргинских островах.